行政處罰典型案例系列宣傳之二

債券發(fā)行人欺詐發(fā)行及信息披露違法案

【關(guān)鍵詞】

債券發(fā)行人  欺詐發(fā)行  信息披露違法

【案情簡介】

2019年至2020年期間，某債券發(fā)行人通過提前確認(rèn)收入的方式虛增收入及利潤，致使在交易所市場公開發(fā)行債券存在欺詐發(fā)行，所披露的相關(guān)年度報(bào)告存在虛假記載。同時(shí)，該債券發(fā)行人還存在未按期披露定期報(bào)告、未按規(guī)定披露重大訴訟仲裁、未按規(guī)定披露未能清償?shù)狡趥鶆?wù)情況等行為。

證監(jiān)會(huì)依據(jù)《證券法》第一百八十一條、《證券法》第一百九十七條依法對(duì)該債券發(fā)行人責(zé)令改正、給予警告并罰款41.75億元，對(duì)該債券發(fā)行人時(shí)任董事長、實(shí)際控制人處以頂格罰款4700萬元，并依據(jù)《證券法》第二百二十一條和2015年《證券市場禁入規(guī)定》(證監(jiān)會(huì)令第115號(hào))第三條第一項(xiàng)、第五條第三項(xiàng)的規(guī)定采取終身證券市場禁入措施。并對(duì)另外5名責(zé)任人給予警告,分別并處以2500萬元、900萬元、750萬元、280萬元、20萬元的罰款，其中3人還被采取市場禁入措施；對(duì)1名責(zé)任人處以200萬元的罰款。

【案例警示】

交易所債券市場作為企業(yè)直接融資的重要渠道，在降低企業(yè)融資成本、增進(jìn)融資效率、強(qiáng)化市場約束方面發(fā)揮重要作用。債券發(fā)行人在享受融資便利的同時(shí)，應(yīng)當(dāng)切實(shí)增強(qiáng)法治意識(shí)和投資者保護(hù)意識(shí)。證監(jiān)會(huì)依法對(duì)某債券發(fā)行人欺詐發(fā)行債券行為按照其所募集資金的20%進(jìn)行處罰，對(duì)其信息披露違法行為處以頂格罰款，并對(duì)相關(guān)責(zé)任人予以處罰、市場禁入，是開展債券市場統(tǒng)一執(zhí)法以來的最嚴(yán)尺度，依法從重從嚴(yán)懲處財(cái)務(wù)造假。各發(fā)行人應(yīng)引以為戒，嚴(yán)格遵守法律法規(guī)，依法履行信息披露義務(wù)，真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)披露投資者作出價(jià)值判斷和投資決策所必需的信息，切實(shí)維護(hù)市場誠信基礎(chǔ)，依法維護(hù)資本市場秩序，保護(hù)投資者合法權(quán)益。